限贷令

在我国，“限贷令”是对不能提供一年以上当地纳税证明或社保缴纳证明的非本地居民暂停发放购房贷款，对贷款购买商品住房严格执行首付款比例和贷款利率规定。

暂停发放居民家庭购买第三套及以上住房贷款，对不能提供一年以上当地纳税证明或社保缴纳证明的非本地居民暂停发放购房贷款，对贷款购买商品住房严格执行首付款比例和贷款利率规定；加强对消费性贷款的管理，禁止用于购买住房 。

2016年8月9日，合肥各银行放出贷款新细则，对多种情况下的购房情形实行拒贷。

其中包括：有房2套及以上，有1次及以上贷款记录，1次或1次以上未结清，停止贷款；有1套房，有2次及以上贷款记录，1次或1次以上未结清，停止贷款；合肥市区无房，有2次及以上贷款记录，1次或1次以上未结清，停止贷款。这意味着，即便名下无房，也可能被银行拒贷。

这一限贷新政已经得到了银行业内人士确认：各行都已经执行。

政策意图在于打击炒房

对于其他购房情形，细则规定，合肥市区无房无贷款，首付比例仍为25%；合肥市区无房有1次贷款记录已结清，首付比例40%；未结清，首付比例50%；合肥市区无房，有2次及以上贷款记录，已结清，首付比例60%。有1套房，无贷款记录，首付比例40%；有1套房，有1次贷款记录已结清，首付比例40%，未结清，首付比例50%；有1套房，有2次及以上贷款记录，已结清，首付比例60%。有房2套及以上，无贷款记录，首付比例60%，有1次及以上贷款记录，已结清，首付比例60%。

在过去的7月，合肥楼市依然火爆，开盘必售罄，价格也仍在持续上涨，土地市场也十分火爆，一连拍出了好几个地王。在这种情况下，政府只能出台如此严厉的限贷政策。”一名当地地产公司负责人表示，该政策意图明显，就是打击炒房，但也变相打击了改善型需求，对楼市、土地市场的过热有一定抑制作用，但短期内想要房价有立竿见影的下降，还不太可能。

土地价格的高企，供求关系的紧张，这两个要素并没有发生变化，所以光是限贷，还不足以起到打压房价的作用，合肥的房价不可能在短期内下挫。”该负责人说，不过，这一限贷政策可以抑制市场火爆和价格进一步上扬。预计接下来高价拿地的高价楼盘，去化压力会很大，开发商的付款压力会很大。

合肥某当地房企负责人表示，目前合肥市场的投资占比很疯狂，省内其他城市甚至外省的投资客都进入了，此次限贷政策出台后，对投资热度会有很大打击，是除限购政策以外，最好的政策选择。

受此影响，各开发商的开盘节奏和推盘量都会受到影响，一些楼盘会出现抛盘，大量出货，价格会有适当调整。“我们的项目将在9月底开盘，到时肯定会跑盘，能卖的一次性卖光，价格会随行就市。”

后续还可能继续收紧

合肥学院房地产研究中心副所长凌斌说，据他们的调查统计，合肥的购房者中，60%以上都是合肥市区以外的客户，上半年以来一手新房的月度成交量在8000-9000套。此次限贷政策出台之后，由于潜在客户数量减少，预计月度成交量会有1500-2000套左右的下滑，二手房成交量下滑幅度可能更大，“上半年合肥二手房成交了4.1万套，预计下半年会减少1万套。”凌斌说，此次最严厉限贷政策会对楼市价格产生影响，二手市场价格会出现涨幅趋缓、止涨或持平的态势，而一手房由于土地价格较高，很多都是地王项目、高端项目，因此想要价格下降比较困难。

易居研究院研究总监严跃进表示看，从合肥市场来看，收紧是必然的，尤其是对于部分二套房来说，后续政策收紧的可能性还是会比较大的。而且从目前信贷管控的思路来看，如果是拥有第二套房，而且这个时候还在还房贷的，那么后续即便有其他改善型购房需求，那么都需要用100%的全款模式来购房，而不可能动用商业银行的贷款。所以合肥此类政策收紧是符合预期的。从购房的角度看，对于此类政策而言是有影响的，也能够有效抑制合肥购房市场的炒房行为。

2016年11月28日，天津、上海同时发布收紧房贷政策。这意味着，继新一轮限购收紧后，新一轮限贷拉开帷幕。

当日晚间，上海市住建委、人民银行上海分行、上海银监局联合印发《关于促进本市房地产市场平稳健康有序发展进一步完善差别化住房信贷政策的通知》，自29日起，首套房(即居民家庭名下在本市无住房且无商业性住房贷款记录或公积金住房贷款记录的)申请商业贷款的首付比例，上调至不低于35%。对于二套房购买普通自住房的，申请商业贷款的首付比例上调至50%，购买非普通自住房的，首付款比例不低于70%。

但值得注意的是，此次二套房认定方面改为在上海已拥有一套住房的、或在上海无住房但有住房贷款记录的居民家庭，意味着二套开启“认房认贷”模式。

《通知》同时要求，各商业银行应继续强化对首付资金来源、收入证明真实性等审核，根据借款人家庭信用状况、偿债能力等审慎把握具体执行水平，对于有投资、投机性购房特征的，应从严确定首付款比例和利率。

易居研究院智库中心研究总监严跃进表示，此次政策加大购房首付压力，对于高杠杆买房等行为有一个较为明显的管制影响。

严跃进还分析说，目前上海房地产市场面临的三个压力，一是库存规模相对不足，亟须通过政策调整来实现供求关系的平衡。另外，房价上涨态势依然比较明显，控制房价的难度还是较大。同时还存在看涨预期依然较强烈，需要通过政策进行市场预期的引导。

而在上海收紧的同时，天津也开启房贷的控制。中国人民银行天津分行在官方网站正式发布《天津市进一步调整差别化住房信贷政策》，指出将执行差别化信贷政策。

具体为，对居民家庭申请商业性个人住房贷款购买首套住房的，最低首付款比例为30%;对拥有一套住房且相应购房贷款未结清的居民家庭，为改善居住条件再次申请商业性个人住房贷款购买住房的，最低首付款比例为40%;但对非天津市户籍居民家庭，在市内六区和武清区范围内购买首套住房的，贷款最低首付款比例为40%。

同时，《信贷政策》指出，个人住房贷款阶段性担保放款前，购房合同备案手续应完毕并且借款人已提供首付款及契税发票、应缴费用凭证。对于无法提供足额担保的房地产开发企业，不得在抵押或抵押预告登记完成前发放个人住房贷款。对于存在“捂盘惜售”“哄抬房价”“首付贷”等被行业主管部门认定为严重违法违规行为的房地产开发企业，不得开展阶段性担保合作。